Valuación o valoración de inventarios: métodos, procedimiento y ejemplo

Las empresas deben registrar y evaluar los artículos que tienen en sus almacenes para fijar volumen de producción y ventas. Estamos hablando del control de inventario, control que se puede realizar bajo un sistema de inventarios permanente o periódico.

En el sistema periódico se realizan conteos a intervalos planificados para determinar la cantidad de artículos existentes. Esto nos lleva a que la empresa no sepa en un determinado momento a cuánto ascienden sus artículos o el costo de los vendidos. Solo lo podrá saber cuánto llegue el momento de hacer el conteo físico. Un supermercado es un ejemplo de negocio que usa este tipo de sistema.

Por otra parte, con el sistema de inventarios permanente o perpetuo tenemos un registro de cada unidad que entra o sale del inventario, por lo tanto sabemos en todo momento el costo del inventario vendido.

¿Pero qué pasa cuando los artículos se adquieren en fechas y costos diferentes? La diferencia en fechas y precios hace que ese inventario pueda representar diferentes valores, de ahí que existan métodos de valoración de inventario.

¡Cómo vamos Entusiasta! Hoy continuamos con la gestión del almacenes e inventarios. Por eso tocamos un tema bastante común para muchas disciplinas.

Si bien los inventarios ya lo son de por sí, su valoración es un eje de enseñanza común en muchas carreras.

Hoy para la gestión de inventarios, veremos qué son los métodos de valuación de inventarios, cómo se hacen y un ejemplo específico de cada uno. Será un post un poquito largo para no dejar ninguna duda. ¡Comenzamos!

En qué consiste la valuación de inventarios

Hay quienes dicen que el inventario es un bien necesario. Están ahí para garantizar la continuidad en la producción y prestación del servicio, pero tenerlos cuesta dinero. De ahí a que los expertos hayan desarrollado métodos para tener la mínima cantidad posible de inventario sin afectar la producción y manteniendo la satisfacción del cliente.

De cualquier forma, el inventario representa dinero inmovilizado, por lo que se debe contabilizar. Esto significa que la compra de ese inventario (o el que termina procesado) debe ser determinada para formar parte del estado de resultados y el balance general de la empresa.

¿Pero cómo lo contabilizo? Para eso estamos. Vamos primero a hablar brevemente sobre los métodos de valuación de inventarios en la contabilidad y luego pasamos a un ejemplo práctico.

Las normas internacionales de información financiera (NIIF) denominan la valuación de inventarios como «Formulas de calculo del costo», dentro de los cuales establecen los métodos aceptados para valuar inventario. Llama la atención que dentro de los métodos que no se permiten están: UEPS, último precio de mercado y promedio simple.

Métodos de valoración de inventarios

Los métodos de valoración de inventarios permite determinar el «valor» de las unidades que están almacenadas. Existe varios métodos pero los más usados y aceptados son los siguientes:

Método 1: Primeros en entrar, primeros en salir (PEPS)

FIFO (first in, first out) por sus siglas en inglés. Plantea que los primeros productos que se adquieren son los primeros que se venden, quedando en inventario los artículos más recientes.

Contrario a UEPS, este método plantea la suposición más real en la práctica. Lo más lógico es que se vendan aquellos artículos más con más tiempo en inventario logrando reducir el riesgo de obsolescencia o vencimiento.

Con PEPS, el inventario que queda en el almacén se valora a un precio cercano al valor que fija el mercado (considerando un período inflacionario). Es decir que los artículos que llevan más tiempo en el inventario, tienden a tener menor costo que los adquiridos recientemente.

Esto último es lo que nos lleva a tener un menor costo de ventas y con él un aumento del beneficio obtenido por la empresa, pero también aumento en el pago de impuestos.

Método 2: Últimos en entrar, primeros en salir (UEPS)

Last in, first out o LIFO. Este método de valuación es opuesto al PEPS al plantear que las ultimas unidades que ingresaron, serán las primeras en ser vendidas.

En la práctica, no es un método de amplío uso pero suele ser enseñado en la academia al ser el opuesto a PEPS.

¿Por qué UEPS no es aceptado por las NIIF? La razón está en su cambio de enfoque hacia el estado de resultados en vez del balance general.

Esto sin mencionar las desventajas ocasionadas a partir de la naturaleza de los artículos. Si una empresa elije operar bajo la modalidad UEPS, su inventario podría quedarse obsoleto o estar sujeto a daños.

Por lo tanto, el método se aleja de la realidad ante variaciones significativas en el precio de los artículos. En un período inflacionario la empresa saldrá inicialmente del inventario más reciente que tiene (las últimas que entraron), lo que nos llevará a tener un inventario infravalorado o subvalorarado.

Eso indica que el método UEPS otorga una reducción en la carga tributaria si operamos bajo una economía inflacionaria.

Pero por otra parte, si la economía atraviesa caída en los precios (deflación) ocurrirá justo lo contrario. Nos llevará a tener un inventario sobrevalorado, pues el más reciente se adquiere a menores precios de lo que se adquirió el más antiguo.

Método 3: Promedio ponderado

En este método promediamos el costo de los inventarios en existencia, por ende con cada unidad que ingresa (las que se compran) se actualiza el promedio.

Dicho de otra forma, con este método dividimos el costo de los artículos puestos a la venta por el número de unidades que tenemos en existencia.

Tengamos en cuenta que los artículos disponibles a la venta los componen aquellos que están por inventario inicial sumados a los que se van comprando. La cifra que obtenemos tras la división se usa para asignar un costo al inventario inicial o un costo de los artículos vendidos.

Así pues, nuestra cantidad de inventario en existencia cuenta con un valor producto de las unidades más antiguas y mas nuevas adquiridas.

Este método es aceptado por las normas internacionales de contabilidad (NIIF) y los principios de contabilidad generalmente aceptados (GAAP). Suele ser uno de los más usados dada su facilidad de aplicación.

Ejemplo valoración de inventarios

Vamos a desarrollar los ejemplos con base en los siguientes datos:

  • El 4 de marzo se compran 215 unidades a un precio de $110.
  • El 8 de marzo se compran 400 unidades a un precio de $100.
  • El 17 de marzo se venden 590 unidades a un precio de $240.
  • El 22 de marzo se compran 200 unidades a un precio de $105.
  • El 30 de marzo se venden 175 unidades a un precio de $210.

Los costos por unidad se exponen en la tabla de cada método.

Ejemplo PEPS

  1. Partimos diciendo que el valor por unidad para la compra del 04/03/2018 es $110. Por ende, 215 unidades compradas a un costo de $110 cada una, nos da un total de $23,650 en inventario. Las unidades con las que quedamos en inventario son las mismas 215 unidades, además del saldo.
  2. El 08/03/2018 compramos 400 unidades a un costo de 100 cada una. Por lo tanto agregamos $40,000 a nuestro saldo de inventario. Así mismo se ve reflejado en el saldo de inventario. Tener en cuenta las 215 unidades del movimiento anterior que en caso de una venta, serán las primeras en salir.
  3. De las 590 unidades que se venden el 17 de marzo, salen primero las 215 que estaban en inventario a $110 (las del 4 de marzo), lo que corresponde a un costo de $23,650 (215 * 110).
  4. Luego salen 375 unidades restantes (salen de la compra del 8 de marzo) por un costo de venta de $37500 (375 * 100). En inventario quedan 25 unidades.

Procedemos igual para el resto de los movimientos. Si te pierdes, ¡pregunta en los comentarios!

Así queda nuestro ejemplo de PEPS resuelto:

Ejemplo ejercicio PEPS

El costo de ventas se calcula sumando las salidas (ventas) de todos los períodos. Al sumar, obtenemos $79400.

Ejemplo UEPS

  1. Mismo procedimiento que el ejercicio PEPS
  2. Mismo procedimiento que el ejercicio PEPS. Tener en cuenta que las unidades de esta compra, serán las primeras en salir (por ser las últimas compradas).
  3. Se genera la venta de 519 unidades, de las cuales se venden 400 primero (las ultimas que entraron, las del 08/03/2018) por un valor de $100 cada una, para un total de $40,000 en unidades vendidas.
  4. Luego se venden 190 unidades por un valor de $110 (las que sobraban del 04/03/2018) que representan $20,900. Con esto, vemos que en saldo nos quedan 25 unidades (215 anteriores – 190 vendidas) que representan $2750.

De la misma forma hacemos los cálculos para los movimientos del 22 y 30 de marzo.

Ejemplo ejercicio UEPS

Al sumar las salidas de todos los períodos, obtenemos un costo total de ventas de $79,275.

Ejemplo promedio ponderado

  1. Se realiza la compra de 215 unidades a un precio de $110, lo que nos otorga un valor de 23,650. El saldo en inventario calculamos el valor de la unidad dividiendo el costo total entre el número de unidades ($23,650/215 unidades). Esto nos da $110 por unidad.
  2. Se adquieren 400 unidades a un precio de $100 cada una, lo que representa un valor total de $40,000. En saldo sumamos tanto las unidades adquiridas como el saldo para calcular el valor por unidad. En unidades obtenemos 615 (215 unidades del 04 de marzo y 400 de esta compra) lo que representa $63,650 ($23,650 de la compra del 4 de marzo y 40,000 de esta compra). Calculamos el valor por unidad dividiendo $63,650 entre 615 unidades, esto nos da $103,5 por unidad.
  3. Se venden 590 unidades justo al precio que calculamos en el punto anterior (103,5). En inventario quedan 25 unidades (615 que estaban en saldo – 590 de esta venta). El valor total en saldo es $2,587 (63,650 de la compra anterior – 61,063 de esta venta). El valor por unidad lo obtenemos de dividir $2587 entre 25.

Procedemos igual para los demás movimientos y esto es lo que obtenemos:

Ejemplo ejercicio promedio ponderado en inventario

El costo de ventas con el método de promedio ponderado es $79,408.

Llegamos a este punto, puede que te estés preguntando, ¿por qué compro las unidades a un precio y luego en el saldo se refleja otro? La razón está en el costo de venta.

El costo de ventas corresponde al valor asignado por los artículos vendidos. Si vendes 50 micrófonos de la misma referencia adquiridos a diferente precio, es necesario definas cómo vas a contabilizar esas ventas. Según el método elegido, la contabilidad será diferente.

Descargar ejemplo de valuación de inventarios

El ejercicio resuelto lo puedes descargar haciendo click aquí. El formato de Kardex que utilizamos en el ejercicio lo puedes descargar pinchando aquí.


Fuente de imagen:

La imagen destacada del post es descargada de Freepik

Cómo referenciar este artículo

APACHICAGOICONTECISO 690MLA

Betancourt, D. F. (30 de abril de 2018). Valuación o valoración de inventarios: métodos, procedimiento y ejemplo. Recuperado el 20 de septiembre de 2019, de Ingenio Empresa: www.ingenioempresa.com/metodos-valoracion-inventarios.

Betancourt, Diego Fernando. Valuación o valoración de inventarios: métodos, procedimiento y ejemplo. (30 de abril de 2018). www.ingenioempresa.com/metodos-valoracion-inventarios. (último acceso: 20 de septiembre de 2019).

BETANCOURT, Diego. Valuación o valoración de inventarios: métodos, procedimiento y ejemplo. [En línea]. 30 de abril de 2018. [Citado 20 de septiembre de 2019]. Disponible en: (www.ingenioempresa.com/metodos-valoracion-inventarios).

BETANCOURT QUINTERO, Diego. Valuación o valoración de inventarios: métodos, procedimiento y ejemplo. En: Ingenio Empresa. [En línea]. 30 de abril de 2018. [Citado el: 20 de septiembre de 2019]. www.ingenioempresa.com/metodos-valoracion-inventarios.

Betancourt, Diego Fernando. Valuación o valoración de inventarios: métodos, procedimiento y ejemplo. 30 de abril de 2018. 20 de septiembre de 2019. <www.ingenioempresa.com/metodos-valoracion-inventarios>.

Si esto te ha sido útil...
Únete a la comunidad. ¡Es gratis! Vas a recibir en tu correo recursos, herramientas y novedades exclusivas para miembros de Ingenio Empresa.

Responsable de tus datos: Diego Betancourt Finalidad: Envío de publicaciones y productos creados por Ingenio Empresa. Legitimación: Tu consentimiento otorgado en este formulario. Destinatario: MailRelay (ubicados en España). Es mi herramienta de email marketing. Derechos: Puedes darte de baja cuando desees y ejercer tus derechos de acceso, rectificación, cancelación y oposición.

30 comentarios en “Valuación o valoración de inventarios: métodos, procedimiento y ejemplo”

  1. Muy completo este curso de los Inventarios y su importancia para el funcionamiento de cualquier empresa. Muchas gracias por tan excelente documento tan útil para el aprendizaje.

  2. Hola Diego, Quiero arrancar por orden a analizar cada post que subiste sobre el tema «Inventarios», obviamente, comencé por el post con dicho nombre y quería que me guíes sobre cual sería el orden indicado para leer los siguientes post (quizás los temas están relacionados y para comprenderlos mejor se deben leer uno antes que los otros). Gracias! Maggie

    • Hola Maggie.

      De inventarios aun queda mucho por hablar de momento en IE. Si es verdad que algunos artículos deben ser leídos en cierto orden, te cuento:

      Valuación de inventarios y sistemas ABC de inventarios son independientes, es decir que pueden ser leídos en cualquier orden.

      Luego hablamos de los modelos determínisticos y probabilísticos de inventario. Siendo así, comienza con los determinísticos. Desde ahi te enlazo al modelo EOQ (determinísticos estáticos) y luego a determinación de tamaños de lote (determinísticos variables). Luego sigue con los probabilísticos, que se dividen en sistemas de revisión continua (allí hago link post) y sistemas de revisión periódica (proximanente, aun no está listo).

      Transversal a lo anterior, está este post que habla sobre cómo detectar cuando tu demanda es determinística o probabilística.

      Me cuentas, un saludo!

  3. Saludos

    Tengo una duda. Si la venta del dia 17 de marzo se venden 590 unidades a un precio de $240 y en la tabla de LIFO se registra la primera venta de 400 a $100 por unidad y luego 190 a $110 por unidad sonde quedan los otros $30 por unidad? 240-210=30?? La misma duda la tengo con la tabla de fifo pero ando en el estudio de lifo.

  4. Buenas noches, tengo una consulta. Al momento de realizar los 3 métodos, cómo sabremos cual es la mejor opción? Cuál seria el análisis final en comparación de los 3 métodos.

    Gracias por tu ayuda.

    Bendiciones 🙂

  5. buenas noches Diego
    quisiera ver si es posible si en el tema de inventarios puedes incluir el tema de valuación de inventarios por el método al detalle gracias.
    buenas noches

  6. – En el método de promedios ponderados, en la venta de 30 de marzo. en salidas, ¿porque el valor
    unitario es 105 ?. Debería de ser 104.8
    Рen que parte de los m̩todos se hace uso del costo unitario para vender que se da al inicio, por
    ejemplo los datos dados: 240 y 210. ¿porque los pones si no se les va a dar el uso en los métodos?

    Pdta: gracias por su respuesta.

    • Hola Matias.

      En efecto debe ser 408, pero el cálculo está bien hecho, solo que excel redondeó los decimales y se me pasó por alto. En todo caso voy a ajustar para evitar confusiones.

      No entiendo bien la duda que mencionas, puedes explicarte mejor.

      Recuerda que puedes descargar el ejemplo para observar cómo se hace el cálculo y salir de dudas.

      Un saludo.

    • Hola Juan.

      La venta de las 175 unidades del 30 de marzo toma las ultimas unidades que entraron que son las 200 del 22 de marzo. Esto hace que queden 25 unidades al precio que se compraron las del 22 de marzo, es decir $105.

      Las 25 unidades que quedaron de saldo el 17 de marzo todavía no se tocan, de ahí que se use el precio de $105 (22 de marzo) y no el de $110 (17 de marzo).

      Espero haberme hecho entender. Un saludo Carlos.

  7. Buenas tardes, tengo una duda, si quiero realizar un sistema de gestión de inventarios a una empresa, ¿puedo aplicar el método ABC (análisis ABC) y uno de valoración de inventarios acorde a lo que se necesita en la empresa?, o ¿el método ABC también se podría considerar un método de valoración?, ejemplo: aplico un análisis ABC para clasificar los inventarios y uso el método de valoración de promedio ponderado en base al análisis ABC, de antemano muchas gracias.

Deja un comentario

Responsable de tus datos: Diego Betancourt. Finalidad: Moderación de los comentarios por el tiempo que dure este post publicado o hasta que decidas borrar tu comentario. Legitimación: Tu consentimiento otorgado en este formulario. Destinatario: Wordpress.Derechos: Tienes derechos de acceso, rectificación, cancelación y oposición de tus datos. Este sitio usa Akismet para reducir el spam. Conoce cómo se procesan los datos de tus comentarios.